【编者按】外汇生意业务中央本日宣布的LPR利率期权首月运行环境表现，本日首批利率交换期权生意业务进进行权日，4家到场机构顺遂完成初次行权操纵，共有6笔利率期权生意业务的买方选择了行权，行权天生利率交换6笔、4亿元，合约标的包罗LPR1Y_6M及LPR1Y_1Y。
从团体生意业务环境来看，首月利率期权团体交投活泼。利率期权总计成交生意业务208笔、307.3亿元。此中，LPR利率交换期权成交93笔、名义本金74亿元;LPR利率上/下期限权成交115笔、名义本金233.3亿元，上限成交50笔、下限成交65笔。
从期权限期看重要会合于短时间限、LPR1Y品种。利率上/下期限权以6个月限期为主，成交212.8亿、占比91%;利率交换期权以1个月限期为主，成交52.1亿元、占比70%。从挂钩标的看，交换期权中挂钩LPR1Y利率交换期权76笔、61.9亿元，占比83.7%;上/下期限权中，挂钩LPR1Y利率上/下期限权103笔、221.7亿元，占比95%。
从到场机构来看年夜型金融机构生意业务活泼。3月23日以来共有116家机构申请了利率期权营业，机构范例笼罩年夜型贸易银行、股分制银行、城商行、农商行、外资行、证券公司、私募基金等。此中，40家金融机构展开了利率期权报价、生意业务等营业，股分制银行、年夜型贸易银行、年夜型证券公司成交最为活泼，别离成交110.4亿元、244.6亿元和219.7亿元，合计成交占比94%。
期权报价质量稳步进步。生意业务中央构造的利率期权颠簸率报价及双边报价机制运行安稳，17家报价机构连续经由过程生意业务体系供给报价。生意业务中央凭据机构日终报价构成LPR利率期权的颠簸率曲面，为市场供给订价基准。跟着营业展开，机构报价价差质量稳步提拔。
据相识，外汇生意业务中央于3月23日试点运行LPR利率期权营业。外汇生意业务中央表现，下一步将动手从鞭策期权市场成员扩容，进一步美满生意业务整理机制，继承做好市场培养事情，指导机构积极展开利率期权营业，更好撑持LPR革新。
